Portfel edukacyjny PL kończy rok 2023 z zyskiem
Sam 2023 zakończyliśmy z zyskiem +13.25%. Natomiast od początku istnienia portfel zyskał +70.76%.
Średniorocznie zysk wynosi ok. 20%, co w naszym odczuciu jest dobrym wynikiem.
Link do portfela: https://shorturl.at/zMQT6
Po pierwszym półroczu zeszłego roku nasze apetyty były zdecydowanie większe, niestety sierpień, wrzesień i październik przyniosły straty i końcówkę roku portfel musiał odrabiać straty.
Zamknięte pozycje
Największy zysk z zamkniętych pozycji przyniosły nam akcje Votum, bo aż +225.35%, dobrze poradziły sobie PCCRokita +39.67%, Wittchen +20.28%, ETFBS80TR +19.96% i PZU +15%.
Najgorszą zeszłoroczną pozycją było Big Cheese Studio -45.38%, na szczęście na niedużym procencie portfela, Grodno -19.61% i Ferro -14.72%.
Zmiany w portfelu w Q4
Sprzedaliśmy Big Cheese Studio realizując sporą stratę.
Głównymi powodami były opóźnienia z wydaniem Cooking Simulator 2 i rezygnacja prezesa.
Nowymi pozycjami są Onde, Torpol i Mobruk. Spółki powinny zyskać na odblokowaniu środków z KPO. Na ten moment decyzja wydaje się trafna, od zakupu kurs Onde urósł już +29.27%, Torpol +23%, a Mobruk +3.45%
Skład portfela
ELEKTROTIM
- W 3Q’23 spółka miała przychód 183,2 mln zł – BDM szacowała przychód w 3Q’23 na 145 mln PLN (128 mln w 2Q’23), czyli wynik jest lepszy o +26%
- na poziomie zysku netto wynik był gorszy od szacunku 9,7 mln zł vs 10,9 mln (BDM)
- na zysk netto miały wpływ zdarzenia jednorazowe: głównie odpis na ZEUS w związku z upadłością (również pożyczka 2.5mln)
- backlog zamówień: 474 mln PLN (vs 626 mln PLN po 2Q’23 i 711 mln PLN
rok temu). - spółka podtrzymuje swoją politykę dywidendową (50%-75% zysku jednostkowego)
- wycena C/Z w okolicy 4
- w dalszym ciągu utrzymujemy pozycję
https://bdm.pl/program-wsparcia-pokrycia-analitycznego-gpw?file=files/bdm/analizy_i_informacje/pwpa-gpw/elektrotim/20231025_0965_ELT_PL_PW.pdf
GPW
- GPW podała wyniki 3Q’23 – zysk 39,69 mln vs 31.4 mln (r/r)
- C/Z wynosi 11.94
- na obecnych poziomach cenowych utrzymujemy pozycję i nie zamierzamy jej powiększać, pozycja dywidendowa
PEPCO
- największy zawód w naszym portfelu
- w ostatnim kwartale spółka odrobiła część strat, ale nadal przynosi nam sporą stratę
- liczymy, że 800+ przełoży się na lepsze wyniki PEPCO
- przychody Grupy w roku obrotowym 2023 wyniosły 5 649 mln euro, rosnąc o +17,7% w ujęciu rok do roku przy założeniu stałego kursu walutowego
PLAYWAY
- udana premiera House Flipper 2, ponad 250k sprzedanych gier
- Robin Hood premiera luty 2024
- narazie trzymamy pozycję
VOTUM
- dobre wyniki 3Q’23
- zapowiadają się rekordowe wyniki 4Q’23
- nowe umowy: paźdzernik 1000 – tendencja malejąca
- oczekujemy na wyniki 4Q’23 i będziemy podejmować decyzję co dalej z pozycją
MENNICA SKARBOWA
- na obecnych poziomach cenowych zostawiamy pozycję i oczekujemy poprawy
- znikoma pozycja w naszym portfelu (1,3%) przy podbiciu kursu nie wykluczamy zamknięcia pozycji
MOBRUK, ONDE, TORPOL
- nowe pozycje w portfelu
Chcesz wesprzeć projekt, postaw kawę autorowi:
https://buycoffee.to/inwestujmy.com
Zapraszamy do przetestowania naszej aplikacji dla inwestorów:
Google Play https://play.google.com/store/apps/details?id=pl.inwesto.android
App Store https://apps.apple.com/us/app/1670468763
Chcesz śledzić sygnały na żywo?
Polub Nas na Fb i dołącz do grupy:
Projekt „Portfel Edukacyjny inwesto24” ma tylko i wyłącznie charakter edukacyjny, a analizy są wyłącznie subiektywną opinią autora i nie stanowią rekomendacji w rozumieniu przepisów Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 2005 r. w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych, lub ich emitentów (Dz.U. z 2005 r. Nr 206, poz. 1715). Autor i inwesto24 nie ponoszą odpowiedzialności za jakiekolwiek straty czy utratę zysków, które mogą wyniknąć pośrednio lub bezpośrednio z wykorzystania tych informacji.